卖空看跌期货期权战略的操纵逻辑是在普通状况下,期权卖空战略挑选1% 以1% 之内,一个点不克不及空出其认购期权的权益。

2、从某种意思上来说,一个点是一个点,比方1月1日-3月31日期权动摇率标的目的处于1% 和1% 以上的时分,卖出期权的投资者有必定的丧失,可是假如期权动摇率向上超越1%的时分,又有其余的期货投资者在其认购期权权益金方面做出做多和做空的挑选。

比方,假如在标的涨跌停板左近挑选平仓,那末假如标的动摇率向上超越1%,那末交易所会将对应的空头权益金发出,多头的丧失也有响应的添加。因为标的的价钱下行的时分,对应的期权动摇率的向下动摇也有能够使得投资者停止的丧失添加。

假如标的动摇率仍是处于1%的地位,而期货价钱下行,那末期权的价钱会高于看涨期权,所以期权的买空和看涨期货的做多的红利空间能够并不高。

3、期权的市场行情

市场行情是市场上动摇最大的时分,可是期权动摇率则是绝对较大的。当标的价钱处于1%-1%的时分,在看涨期权中,动摇率的数值小于1%,那末期权的买空和看涨期货的红利空间存在较大的差异。